Полное понимание BTCFi: от кредитования до стекинга, создание собственного мобильного Биткойн-банка
Резюме
С укреплением позиции Биткойна на финансовых рынках, область BTCFi (Биткойн финансы) быстро становится передовым направлением криптовалютных инноваций. BTCFi охватывает ряд финансовых услуг на основе Биткойна, включая кредитование, стекинг, торговлю и производные инструменты. Этот отчет глубоко анализирует несколько ключевых направлений BTCFi, исследуя стейблкойны, кредитные услуги, услуги стекинга, ре-стекинг, а также сочетание централизованных и децентрализованных финансов (CeDeFi).
Отчет сначала представляет собой масштаб и потенциал роста рынка BTCFi, подчеркивая, как участие институциональных инвесторов приносит стабильность и зрелость на рынок. Затем подробно рассматриваются механизмы стабильных монет, включая различные типы централизованных и децентрализованных стабильных монет, а также их роль в экосистеме BTCFi. В области кредитования анализируется, как пользователи могут получать ликвидность через кредитование Биткойна, одновременно оценивая основные платформы и продукты кредитования.
В отношении услуг по ставке отчет акцентирует внимание на ключевых проектах, таких как Babylon, которые предоставляют услуги по ставке для других PoS цепей, используя безопасность Биткойна, одновременно создавая возможности для получения дохода для держателей Биткойна. Услуги повторной ставки дополнительно разблокируют ликвидность ставочных активов, предоставляя пользователям дополнительные источники дохода.
Кроме того, исследовательский отчет также рассматривает модель CeDeFi, которая сочетает в себе безопасность централизованных финансов и гибкость децентрализованных финансов, предоставляя пользователям более удобный опыт финансовых услуг.
В конце отчета, сравнивая безопасность, доходность и экосистемную разнообразие различных классов активов, были выявлены уникальные преимущества и потенциальные риски BTCFi по сравнению с другими областями криптофинансов. С учетом постоянного развития области BTCFi ожидается, что она привлечет больше инноваций и притока капитала, что进一步 укрепит лидирующие позиции Биткойна в финансовой сфере.
BTCFi (Биткойн Финансовый) похож на мобильный банк Биткойн и представляет собой ряд финансовых операций, связанных с Биткойном, включая кредитование, стейкинг, торговлю, фьючерсы и производные инструменты. Согласно данным CryptoCompare и CoinGecko, в 2023 году объем рынка BTCFi достиг примерно 10 миллиардов долларов США. По прогнозам Defilama, к 2030 году рынок BTCFi вырастет до 1,2 триллиона долларов США, эта цифра включает в себя общий объем заблокированных средств (TVL) Биткойна в экосистеме децентрализованных финансов (DeFi), а также объем рынка финансовых продуктов и услуг, связанных с Биткойном. За последние десять лет рынок BTCFi постепенно демонстрировал значительный потенциал роста, привлекая все большее количество институциональных участников, таких как Grayscale, BlackRock и JPMorgan, которые начали входить на рынок Биткойна и BTCFi. Участие институциональных инвесторов не только привело к значительным денежным потокам, увеличив ликвидность и стабильность рынка, но и повысило его зрелость и нормативность, что принесло рынку BTCFi более высокую степень признания и доверия.
В данной статье будет подробно рассмотрено несколько популярных областей на текущем финансовом рынке криптовалют, включая кредитование Биткойна, стабильные монеты, услуги стекинга, услуги повторного стекинга, а также сочетание централизованных и децентрализованных финансов CeDeFi. Через детальное введение и анализ этих областей мы узнаем о механизмах их работы, развитии рынка, основных платформах и продуктах, мерах управления рисками, а также о тенденциях будущего развития.
Вторая часть: Сегментация трека BTCFi
1. Stablecoin стабильный токен
Введение
Стейблкоины — это криптовалюты, предназначенные для поддержания стабильной стоимости. Они обычно привязаны к фиатным валютам или другим ценным активам, чтобы уменьшить ценовые колебания. Стейблкоины достигают ценовой стабильности за счет резервных активов или алгоритмической регулировки объема предложения и широко используются в торговле, платежах и трансакциях через границу, позволяя пользователям наслаждаться преимуществами технологии блокчейн, избегая при этом резких колебаний традиционных криптовалют.
В экономике существует такая невозможная тройка: суверенное государство не может одновременно реализовать фиксированный валютный курс, свободное движение капитала и независимую денежную политику. Аналогично, в контексте крипто-стабильных монет также существует такая невозможная тройка: стабильность цен, децентрализация и эффективность капитала не могут быть достигнуты одновременно.
Классификация стабильных монет по уровню централизации и типу обеспечения является двумя относительно интуитивно понятными измерениями. В современных популярных стабильных монетах, классификация по уровню централизации делит их на централизованные стабильные монеты (представленные USDT, USDC, FDUSD) и децентрализованные стабильные монеты (представленные DAI, FRAX, USDe). Классификация по типу обеспечения делит их на обеспеченные фиатом/товарами, обеспеченные криптоактивами и недостаточно обеспеченные.
Согласно данным DefiLlama от 14 июля, общая рыночная капитализация стабильных монет составляет 1623.72 миллиарда долларов. По рыночной капитализации USDT и USDC значительно опережают остальных, при этом USDT занимает лидирующую позицию, составляя 69.23% от всей капитализации стабильных монет. DAI, USDe и FDUSD следуют за ними, занимая 3-5 места по капитализации. Остальные стабильные монеты в настоящее время занимают менее 0.5% от общей капитализации.
Централизованные стабильные монеты в основном являются фиатными/материальными залогами, по сути, это фиатные/другие материальные активы RWA, такие как USDT и USDC, которые привязаны к доллару 1:1, PAXG и XAUT привязаны к цене золота. Децентрализованные стабильные монеты, как правило, обеспечены криптоактивами или не обеспечены (или недостаточно обеспечены), DAI и USDe являются обеспеченными криптоактивами, и их можно дополнительно разделить на эквивалентное обеспечение или избыточное обеспечение. Необеспеченные (или недостаточно обеспеченные) обычно называются алгоритмическими стабильными монетами, в качестве примеров можно привести FRAX и когда-то существовавший UST. По сравнению с централизованными стабильными монетами, децентрализованные стабильные монеты имеют меньшую рыночную капитализацию, их дизайн немного сложнее, и они породили множество звездных проектов. В экосистеме BTC стоит обратить внимание на проекты стабильных монет, которые являются децентрализованными стабильными монетами, поэтому ниже расскажем о механизме децентрализованных стабильных монет.
Механизм децентрализованных стабильных монет
Далее представим механизм CDP (избыточное заложение) на примере DAI и механизм хеджирования контрактов на примере Ethena (эквивалентное заложение). Кроме того, существует механизм алгоритмических стабильных монет, который здесь не будет подробно описан.
CDP (Collateralized Debt Position) представляет собой обеспеченную долговую позицию, механизм, который позволяет генерировать стейблкоины через залог криптоактивов в децентрализованных финансовых системах. После того как он был впервые представлен MakerDAO, он уже нашел применение в различных проектах DeFi, NFTFi и других категориях.
DAI — это децентрализованный, избыточно обеспеченный стейблкоин, созданный MakerDAO, который нацелен на поддержание паритета с долларом в соотношении 1:1. Операция DAI зависит от смарт-контрактов и децентрализованных автономных организаций (DAO) для поддержания своей стабильности. Его основные механизмы включают избыточное обеспечение, позиции по обеспечению долга (CDP), механизмы ликвидации и роль токена управления MKR.
CDP является ключевым механизмом в системе MakerDAO, предназначенным для управления и контроля процесса генерации DAI. В MakerDAO CDP теперь называется Vaults, но его основные функции и механизмы остаются прежними. Вот подробное описание работы CDP/Vault:
i. Генерация DAI: Пользователь вносит свои криптоактивы (например, ETH) в смарт-контракт MakerDAO, создавая новый CDP/Сейф, после чего на основе заложенных активов генерируется DAI. Сгенерированный DAI является частью долга, которую пользователь занимает, а залог служит обеспечением долга.
ii. Избыточное обеспечение: Для предотвращения ликвидации пользователи должны поддерживать коэффициент обеспечения своего CDP/Vault выше установленного системой минимального коэффициента обеспечения (например, 150%). Это означает, что если пользователь занимает 100 DAI, он должен как минимум заблокировать залог на сумму 150 DAI.
iii. Возврат/Ликвидация: Пользователь должен вернуть сгенерированный DAI и определённые стабильные сборы (в расчёте на MKR), чтобы выкупить своё залоговое обеспечение. Если пользователь не сможет поддерживать достаточный уровень залога, его залог будет ликвидирован.
Дельта представляет собой процентное изменение цены деривативов относительно цены базового актива. Например, если дельта определенного опциона составляет 0.5, когда цена базового актива увеличивается на 1 доллар, ожидается, что цена опциона вырастет на 0.5 доллара. Дельта-нейтральная позиция — это инвестиционная стратегия, которая заключается в удержании определенного количества базового актива и деривативов для компенсации рисков изменения цен. Цель состоит в том, чтобы общий дельта-значение портфеля было равно нулю, чтобы сохранить стоимость позиции неизменной при колебаниях цены базового актива. Например, для определенного количества наличного ETH покупка эквивалентного короткого бессрочного контракта на ETH.
Ethena токенизирует арбитражные сделки по "дельта-нейтральному" ETH, выпуская стабильную монету USDe, представляющую стоимость дельта-нейтральной позиции. Таким образом, их стабильная монета USDe имеет следующие два источника дохода:
Доход от стейкинга
Базисный спред и ставка финансирования
Ethena достигла равнозначного залога и дополнительного дохода за счет хеджирования.
Проект один, Протокол Bitsmiley
Обзор проекта
Первый нативный стабильный монета проект в экосистеме BTC.
14 декабря 2023 года одна из торговых платформ объявила о стратегических инвестициях в протокол стабильной монеты bitSmiley на экосистеме BTC, который позволяет пользователям переполнять залоговые оригинальные BTC для выпуска стабильной монеты bitUSD в сети BTC. Кроме того, bitSmiley включает в себя протоколы кредитования и деривативов, направленные на создание совершенно новой финансовой экосистемы для Биткойна. Ранее bitSmiley был выбран в качестве одного из качественных проектов на хакатоне BTC, который проходил в ноябре 2023 года и был организован совместно ABCDE и одной из торговых платформ.
28 января 2024 года было объявлено о завершении первого раунда токенового финансирования, в котором одно агентство и ABCDE стали ведущими инвесторами, а также участвовали CMS Holdings, Satoshi Lab, Foresight Ventures, LK Venture, Silvermine Capital и представители Delphi Digital и Particle Network. 2 февраля компания LK Venture, входящая в состав сингапурской上市 компании蓝港互动, объявила на платформе X, что через фонд управления инвестициями в экосистему Биткойн BTC NEXT она приняла участие в первом раунде финансирования bitSmiley. 4 марта одно агентство опубликовало твит, объявив о стратегических инвестициях в проект DeFi экосистемы Биткойн bitSmiley.
Механизм работы
bitSmiley — это проект нативной стабильной монеты Биткойн, основанный на рамках Fintegra. Он состоит из децентрализованной избыточно заложенной стабильной монеты bitUSD и нативного бездоверительного кредитного протокола (bitLending). bitUSD основан на bitRC-20, это модифицированный BRC-20 и совместим с BRC-20. bitUSD добавляет операции Mint и Burn для удовлетворения потребностей в выпуске и уничтожении стабильных монет.
bitSmiley запустил новый протокол DeFi под названием bitRC-20 в январе. Первым активом этого протокола стал OG PASS NFT, также известный как bitDisc. bitDisc делится на два уровня: золотая карта и черная карта, золотая карта распределяется между Биткойн OG и лидерами отрасли, общее количество держателей составляет менее 40. С 4 февраля черная карта будет доступна для публики через белый список и публичную чеканку в виде铭文 BRC-20, что вызвало временные заторы в сети. Позже команда проекта заявила, что компенсирует неудачные чеканки.
Механизм работы стейбла $bitUSD
Механизм работы $bitUSD похож на $DAI: сначала пользователи избыточно закладывают средства, затем на bitSmileyDAO на L2, получив информацию от оракула и проведя проверку консенсуса, отправляют информацию о Mint bitRC-20 в основную сеть BTC.
Логика ликвидации и выкупа также похожа на MakerDAO, ликвидация осуществляется в форме голландского аукциона.
Прогресс проекта & возможности участия
bitSmiley запустит Alphanet на BitLayer 1 мая 2024 года. При этом максимальное значение кредитного плеча (LTV) составляет 50%, чтобы предотвратить ликвидацию пользователей, было установлено относительно низкое значение LTV. С увеличением уровня принятия bitUSD команда проекта постепенно повысит LTV.
Сообщество bitSmiley и Merlin с 15 мая 2024 года запустят эксклюзивные гранты на ликвидность, чтобы увеличить ликвидность bitUSD. Подробные правила приведены ниже.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
12 Лайков
Награда
12
7
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
FancyResearchLab
· 21ч назад
Еще одна яма со смарт-контрактами, ждет, когда я в нее прыгну.
Посмотреть ОригиналОтветить0
ReverseTradingGuru
· 21ч назад
Это слишком абсурдно, сейчас уже раздувают концепцию банков BTC.
Посмотреть ОригиналОтветить0
MetaDreamer
· 21ч назад
Каждый день мечтаю наяву, и теперь наконец финансовая свобода.
Посмотреть ОригиналОтветить0
GasWrangler
· 22ч назад
технически говоря, это субоптимальный подход к ликвидности btc... эффективность базового уровня должна быть на первом месте, если честно
Посмотреть ОригиналОтветить0
MagicBean
· 22ч назад
Бык, Биткойн может быть таким ярким.
Посмотреть ОригиналОтветить0
SerumSquirter
· 22ч назад
Немного абстрактно, рынок слишком насыщен.
Посмотреть ОригиналОтветить0
NFTRegretDiary
· 22ч назад
Заемные старые схемы, что копировать Децентрализованные финансы
Полный анализ BTCFi: от кредитования до стекинга для создания мобильного Биткойн-банка
Полное понимание BTCFi: от кредитования до стекинга, создание собственного мобильного Биткойн-банка
Резюме
С укреплением позиции Биткойна на финансовых рынках, область BTCFi (Биткойн финансы) быстро становится передовым направлением криптовалютных инноваций. BTCFi охватывает ряд финансовых услуг на основе Биткойна, включая кредитование, стекинг, торговлю и производные инструменты. Этот отчет глубоко анализирует несколько ключевых направлений BTCFi, исследуя стейблкойны, кредитные услуги, услуги стекинга, ре-стекинг, а также сочетание централизованных и децентрализованных финансов (CeDeFi).
Отчет сначала представляет собой масштаб и потенциал роста рынка BTCFi, подчеркивая, как участие институциональных инвесторов приносит стабильность и зрелость на рынок. Затем подробно рассматриваются механизмы стабильных монет, включая различные типы централизованных и децентрализованных стабильных монет, а также их роль в экосистеме BTCFi. В области кредитования анализируется, как пользователи могут получать ликвидность через кредитование Биткойна, одновременно оценивая основные платформы и продукты кредитования.
В отношении услуг по ставке отчет акцентирует внимание на ключевых проектах, таких как Babylon, которые предоставляют услуги по ставке для других PoS цепей, используя безопасность Биткойна, одновременно создавая возможности для получения дохода для держателей Биткойна. Услуги повторной ставки дополнительно разблокируют ликвидность ставочных активов, предоставляя пользователям дополнительные источники дохода.
Кроме того, исследовательский отчет также рассматривает модель CeDeFi, которая сочетает в себе безопасность централизованных финансов и гибкость децентрализованных финансов, предоставляя пользователям более удобный опыт финансовых услуг.
В конце отчета, сравнивая безопасность, доходность и экосистемную разнообразие различных классов активов, были выявлены уникальные преимущества и потенциальные риски BTCFi по сравнению с другими областями криптофинансов. С учетом постоянного развития области BTCFi ожидается, что она привлечет больше инноваций и притока капитала, что进一步 укрепит лидирующие позиции Биткойна в финансовой сфере.
Ключевые слова: BTCFi, стабильные токены, кредитование, залог, повторное залог, CeDeFi, Биткойн финансы
Обзор трека BTCfi
BTCFi (Биткойн Финансовый) похож на мобильный банк Биткойн и представляет собой ряд финансовых операций, связанных с Биткойном, включая кредитование, стейкинг, торговлю, фьючерсы и производные инструменты. Согласно данным CryptoCompare и CoinGecko, в 2023 году объем рынка BTCFi достиг примерно 10 миллиардов долларов США. По прогнозам Defilama, к 2030 году рынок BTCFi вырастет до 1,2 триллиона долларов США, эта цифра включает в себя общий объем заблокированных средств (TVL) Биткойна в экосистеме децентрализованных финансов (DeFi), а также объем рынка финансовых продуктов и услуг, связанных с Биткойном. За последние десять лет рынок BTCFi постепенно демонстрировал значительный потенциал роста, привлекая все большее количество институциональных участников, таких как Grayscale, BlackRock и JPMorgan, которые начали входить на рынок Биткойна и BTCFi. Участие институциональных инвесторов не только привело к значительным денежным потокам, увеличив ликвидность и стабильность рынка, но и повысило его зрелость и нормативность, что принесло рынку BTCFi более высокую степень признания и доверия.
В данной статье будет подробно рассмотрено несколько популярных областей на текущем финансовом рынке криптовалют, включая кредитование Биткойна, стабильные монеты, услуги стекинга, услуги повторного стекинга, а также сочетание централизованных и децентрализованных финансов CeDeFi. Через детальное введение и анализ этих областей мы узнаем о механизмах их работы, развитии рынка, основных платформах и продуктах, мерах управления рисками, а также о тенденциях будущего развития.
Вторая часть: Сегментация трека BTCFi
1. Stablecoin стабильный токен
Введение
Стейблкоины — это криптовалюты, предназначенные для поддержания стабильной стоимости. Они обычно привязаны к фиатным валютам или другим ценным активам, чтобы уменьшить ценовые колебания. Стейблкоины достигают ценовой стабильности за счет резервных активов или алгоритмической регулировки объема предложения и широко используются в торговле, платежах и трансакциях через границу, позволяя пользователям наслаждаться преимуществами технологии блокчейн, избегая при этом резких колебаний традиционных криптовалют.
В экономике существует такая невозможная тройка: суверенное государство не может одновременно реализовать фиксированный валютный курс, свободное движение капитала и независимую денежную политику. Аналогично, в контексте крипто-стабильных монет также существует такая невозможная тройка: стабильность цен, децентрализация и эффективность капитала не могут быть достигнуты одновременно.
Классификация стабильных монет по уровню централизации и типу обеспечения является двумя относительно интуитивно понятными измерениями. В современных популярных стабильных монетах, классификация по уровню централизации делит их на централизованные стабильные монеты (представленные USDT, USDC, FDUSD) и децентрализованные стабильные монеты (представленные DAI, FRAX, USDe). Классификация по типу обеспечения делит их на обеспеченные фиатом/товарами, обеспеченные криптоактивами и недостаточно обеспеченные.
Согласно данным DefiLlama от 14 июля, общая рыночная капитализация стабильных монет составляет 1623.72 миллиарда долларов. По рыночной капитализации USDT и USDC значительно опережают остальных, при этом USDT занимает лидирующую позицию, составляя 69.23% от всей капитализации стабильных монет. DAI, USDe и FDUSD следуют за ними, занимая 3-5 места по капитализации. Остальные стабильные монеты в настоящее время занимают менее 0.5% от общей капитализации.
Централизованные стабильные монеты в основном являются фиатными/материальными залогами, по сути, это фиатные/другие материальные активы RWA, такие как USDT и USDC, которые привязаны к доллару 1:1, PAXG и XAUT привязаны к цене золота. Децентрализованные стабильные монеты, как правило, обеспечены криптоактивами или не обеспечены (или недостаточно обеспечены), DAI и USDe являются обеспеченными криптоактивами, и их можно дополнительно разделить на эквивалентное обеспечение или избыточное обеспечение. Необеспеченные (или недостаточно обеспеченные) обычно называются алгоритмическими стабильными монетами, в качестве примеров можно привести FRAX и когда-то существовавший UST. По сравнению с централизованными стабильными монетами, децентрализованные стабильные монеты имеют меньшую рыночную капитализацию, их дизайн немного сложнее, и они породили множество звездных проектов. В экосистеме BTC стоит обратить внимание на проекты стабильных монет, которые являются децентрализованными стабильными монетами, поэтому ниже расскажем о механизме децентрализованных стабильных монет.
Механизм децентрализованных стабильных монет
Далее представим механизм CDP (избыточное заложение) на примере DAI и механизм хеджирования контрактов на примере Ethena (эквивалентное заложение). Кроме того, существует механизм алгоритмических стабильных монет, который здесь не будет подробно описан.
CDP (Collateralized Debt Position) представляет собой обеспеченную долговую позицию, механизм, который позволяет генерировать стейблкоины через залог криптоактивов в децентрализованных финансовых системах. После того как он был впервые представлен MakerDAO, он уже нашел применение в различных проектах DeFi, NFTFi и других категориях.
DAI — это децентрализованный, избыточно обеспеченный стейблкоин, созданный MakerDAO, который нацелен на поддержание паритета с долларом в соотношении 1:1. Операция DAI зависит от смарт-контрактов и децентрализованных автономных организаций (DAO) для поддержания своей стабильности. Его основные механизмы включают избыточное обеспечение, позиции по обеспечению долга (CDP), механизмы ликвидации и роль токена управления MKR.
CDP является ключевым механизмом в системе MakerDAO, предназначенным для управления и контроля процесса генерации DAI. В MakerDAO CDP теперь называется Vaults, но его основные функции и механизмы остаются прежними. Вот подробное описание работы CDP/Vault:
i. Генерация DAI: Пользователь вносит свои криптоактивы (например, ETH) в смарт-контракт MakerDAO, создавая новый CDP/Сейф, после чего на основе заложенных активов генерируется DAI. Сгенерированный DAI является частью долга, которую пользователь занимает, а залог служит обеспечением долга.
ii. Избыточное обеспечение: Для предотвращения ликвидации пользователи должны поддерживать коэффициент обеспечения своего CDP/Vault выше установленного системой минимального коэффициента обеспечения (например, 150%). Это означает, что если пользователь занимает 100 DAI, он должен как минимум заблокировать залог на сумму 150 DAI.
iii. Возврат/Ликвидация: Пользователь должен вернуть сгенерированный DAI и определённые стабильные сборы (в расчёте на MKR), чтобы выкупить своё залоговое обеспечение. Если пользователь не сможет поддерживать достаточный уровень залога, его залог будет ликвидирован.
Дельта представляет собой процентное изменение цены деривативов относительно цены базового актива. Например, если дельта определенного опциона составляет 0.5, когда цена базового актива увеличивается на 1 доллар, ожидается, что цена опциона вырастет на 0.5 доллара. Дельта-нейтральная позиция — это инвестиционная стратегия, которая заключается в удержании определенного количества базового актива и деривативов для компенсации рисков изменения цен. Цель состоит в том, чтобы общий дельта-значение портфеля было равно нулю, чтобы сохранить стоимость позиции неизменной при колебаниях цены базового актива. Например, для определенного количества наличного ETH покупка эквивалентного короткого бессрочного контракта на ETH.
Ethena токенизирует арбитражные сделки по "дельта-нейтральному" ETH, выпуская стабильную монету USDe, представляющую стоимость дельта-нейтральной позиции. Таким образом, их стабильная монета USDe имеет следующие два источника дохода:
Доход от стейкинга
Базисный спред и ставка финансирования
Ethena достигла равнозначного залога и дополнительного дохода за счет хеджирования.
Проект один, Протокол Bitsmiley
Обзор проекта
Первый нативный стабильный монета проект в экосистеме BTC.
14 декабря 2023 года одна из торговых платформ объявила о стратегических инвестициях в протокол стабильной монеты bitSmiley на экосистеме BTC, который позволяет пользователям переполнять залоговые оригинальные BTC для выпуска стабильной монеты bitUSD в сети BTC. Кроме того, bitSmiley включает в себя протоколы кредитования и деривативов, направленные на создание совершенно новой финансовой экосистемы для Биткойна. Ранее bitSmiley был выбран в качестве одного из качественных проектов на хакатоне BTC, который проходил в ноябре 2023 года и был организован совместно ABCDE и одной из торговых платформ.
28 января 2024 года было объявлено о завершении первого раунда токенового финансирования, в котором одно агентство и ABCDE стали ведущими инвесторами, а также участвовали CMS Holdings, Satoshi Lab, Foresight Ventures, LK Venture, Silvermine Capital и представители Delphi Digital и Particle Network. 2 февраля компания LK Venture, входящая в состав сингапурской上市 компании蓝港互动, объявила на платформе X, что через фонд управления инвестициями в экосистему Биткойн BTC NEXT она приняла участие в первом раунде финансирования bitSmiley. 4 марта одно агентство опубликовало твит, объявив о стратегических инвестициях в проект DeFi экосистемы Биткойн bitSmiley.
Механизм работы
bitSmiley — это проект нативной стабильной монеты Биткойн, основанный на рамках Fintegra. Он состоит из децентрализованной избыточно заложенной стабильной монеты bitUSD и нативного бездоверительного кредитного протокола (bitLending). bitUSD основан на bitRC-20, это модифицированный BRC-20 и совместим с BRC-20. bitUSD добавляет операции Mint и Burn для удовлетворения потребностей в выпуске и уничтожении стабильных монет.
bitSmiley запустил новый протокол DeFi под названием bitRC-20 в январе. Первым активом этого протокола стал OG PASS NFT, также известный как bitDisc. bitDisc делится на два уровня: золотая карта и черная карта, золотая карта распределяется между Биткойн OG и лидерами отрасли, общее количество держателей составляет менее 40. С 4 февраля черная карта будет доступна для публики через белый список и публичную чеканку в виде铭文 BRC-20, что вызвало временные заторы в сети. Позже команда проекта заявила, что компенсирует неудачные чеканки.
Механизм работы стейбла $bitUSD
Механизм работы $bitUSD похож на $DAI: сначала пользователи избыточно закладывают средства, затем на bitSmileyDAO на L2, получив информацию от оракула и проведя проверку консенсуса, отправляют информацию о Mint bitRC-20 в основную сеть BTC.
Логика ликвидации и выкупа также похожа на MakerDAO, ликвидация осуществляется в форме голландского аукциона.
Прогресс проекта & возможности участия
bitSmiley запустит Alphanet на BitLayer 1 мая 2024 года. При этом максимальное значение кредитного плеча (LTV) составляет 50%, чтобы предотвратить ликвидацию пользователей, было установлено относительно низкое значение LTV. С увеличением уровня принятия bitUSD команда проекта постепенно повысит LTV.
Сообщество bitSmiley и Merlin с 15 мая 2024 года запустят эксклюзивные гранты на ликвидность, чтобы увеличить ликвидность bitUSD. Подробные правила приведены ниже.