dYdX terus memimpin pasar Perpetual Futures desentralisasi, dYdX Chain menunjukkan potensi yang kuat
Desentralisasi Perpetual Futures bidang kompetisi semakin ketat, dYdX sebagai pemimpin di jalur ini, baru-baru ini menunjukkan kinerja volume perdagangan yang sangat menonjol.
Menurut statistik dari suatu platform data, hingga 24 Januari 2024, meskipun hanya menghitung data dari jaringan lapisan kedua Starkware (dYdX v3), volume perdagangan dYdX jauh lebih tinggi dibandingkan dengan protokol derivatif lainnya. Perlu dicatat bahwa volume perdagangan dYdX v4 sudah setara dengan v3, dan dengan adanya berbagai insentif, potensi perkembangannya mungkin lebih menjanjikan.
dYdX v4 resmi diluncurkan pada 26 Oktober 2023, dengan implementasi desentralisasi secara menyeluruh termasuk buku pesanan dan mesin pencocokan, sekaligus mulai mendistribusikan biaya perdagangan kepada staker token DYDX.
Rantai dYdX yang Sepenuhnya Desentralisasi
dYdX adalah platform perdagangan Perpetual Futures desentralisasi terkemuka, yang didirikan oleh Antonio Juliano pada tahun 2017. Sebelum mendirikan dYdX, Antonio pernah bekerja di salah satu bursa cryptocurrency terkenal, dan kemudian mengembangkan mesin pencari desentralisasi secara penuh waktu, tetapi tidak berhasil menarik banyak pengguna.
Produk yang pertama kali diluncurkan oleh dYdX adalah protokol perdagangan margin (v1 dan v2) yang memungkinkan pengguna melakukan perdagangan leveraged cryptocurrency melalui peminjaman. Namun, produk ini tidak efisien dan biaya Gas di jaringan Ethereum sangat mahal.
Mulai dari v3, dYdX telah membangun sistem perdagangan berbasis order book. Setelah menggunakan Starkware untuk membangun solusi lapisan kedua Ethereum dan menerbitkan token DYDX, volume perdagangan dYdX telah meningkat secara eksponensial, dengan total volume perdagangan melebihi 1 triliun dolar AS pada 14 Juli 2023.
Saat ini, dYdX Chain yang didorong secara resmi adalah sebuah blockchain independen yang menggunakan Cosmos SDK dan mekanisme konsensus Tendermint PoS, diluncurkan pada 26 Oktober 2023, mendukung 2000 transaksi per detik.
Meskipun dYdX v3 juga mendukung perdagangan kontrak berjangka perpaduan yang berkinerja tinggi, v4 benar-benar mewujudkan desentralisasi sepenuhnya. Di v3, sebuah perusahaan mengoperasikan buku pesanan perdagangan dan mengenakan biaya transaksi, sedangkan jenis koin yang diluncurkan juga diputuskan secara terpusat oleh tim pengembang. Namun di v4, antarmuka dYdX dioperasikan oleh dYdX Operations SubDAO, buku pesanan dan mesin pencocokan dikelola oleh validator aktif yang terdistribusi secara global, dan jenis koin yang diluncurkan ditentukan melalui tata kelola on-chain.
Biaya sepenuhnya dialokasikan kepada penyetor dan validator
Mengenai masalah distribusi pendapatan yang sangat diperhatikan, semua biaya yang dihasilkan di dYdX Chain saat ini sepenuhnya dialokasikan kepada validator dan staker. Biaya ini terdiri dari dua bagian: terutama biaya transaksi yang dihitung dalam USDC, dan juga biaya Gas yang dihitung dalam DYDX atau USDC.
Biaya terkumpul secara bertahap per blok, rata-rata satu blok dihasilkan setiap 1,08 detik, pengguna perlu mengklaim hadiah secara manual. Karena hadiah terutama diberikan dalam bentuk USDC, walaupun tidak diklaim tepat waktu, tidak akan terpengaruh oleh fluktuasi pasar.
Sebuah platform data menunjukkan bahwa dalam 30 hari terakhir telah dialokasikan total 2,51 juta USDC dan 126 DYDX sebagai hadiah. Validator akan mengambil komisi antara 5%-100%, pengguna dapat memperoleh hadiah dengan mempertaruhkan DYDX kepada validator aktif melalui dompet tertentu, saat ini ada 60 validator aktif.
Hingga 24 Januari, rata-rata imbal hasil staking harian dalam 30 hari terakhir berada di antara 6,2%-29,06%, dengan rata-rata 14,97%. Nilai DYDX yang saat ini dipertaruhkan adalah 212 juta dolar AS, yang tetap stabil dalam sebulan terakhir.
Sebuah dompet perangkat keras telah terintegrasi dengan dompet perangkat lunak tertentu, pengguna yang menggunakan dompet perangkat keras tersebut juga dapat terhubung ke aplikasi Cosmos untuk melakukan staking dan operasi lainnya.
Selain itu, salah satu penyedia layanan staking likuiditas terkemuka di ekosistem Cosmos juga telah meluncurkan layanan staking likuiditas untuk DYDX. Pengguna yang melakukan staking DYDX akan menerima stDYDX, imbalan staking akan secara otomatis diinvestasikan kembali, sehingga saat penebusan, pengguna akan mendapatkan lebih banyak DYDX. Pemegang awal stDYDX juga mungkin menerima airdrop token tambahan.
Berbagai langkah mendorong pertumbuhan volume perdagangan dYdX Chain
Data resmi menunjukkan bahwa v4 telah melampaui v3 dalam beberapa indikator. Dalam 24 jam terakhir, volume perdagangan dYdX v4 mencapai 688 juta USD, sedangkan v3 mencapai 546 juta USD; jumlah order perdagangan v4 adalah 635791, sedangkan v3 adalah 161337. Namun, dalam hal kontrak terbuka, v4 (38,88 juta USD) masih tertinggal dari v3 (251 juta USD).
Kenaikan pesat dYdX v4 tidak dapat dipisahkan dari kebijakan insentifnya. Sebelum peluncuran dYdX Chain, dYdX telah merancang serangkaian skema insentif yang bertujuan untuk secara bertahap mengalihkan volume perdagangan dari v3 ke v4, sambil secara bertahap mengurangi insentif yang ada di v3.
dYdX DAO memberikan otorisasi kepada suatu lembaga untuk menjalankan program insentif peluncuran selama 6 bulan, mendistribusikan token DYDX senilai 20 juta USD kepada pengguna awal dYdX Chain, untuk mendorong pengguna berpindah ke v4.
Seluruh program insentif dibagi menjadi 4 tahap (Trading Season), saat ini sedang berlangsung musim kedua, yang akan berlangsung hingga salah satu hari antara 14 Februari - 24 Februari. Pengguna dapat memperoleh poin dengan bertransaksi di dYdX, dan setiap akhir kuartal, DYDX akan diberikan berdasarkan poin yang diperoleh. Setiap kuartal akan dioptimalkan berdasarkan umpan balik dari kuartal sebelumnya. Misalnya, pada musim kedua, insentif kinerja diperkenalkan di atas hadiah perdagangan dan pembuatan pasar musim pertama, dengan 20% dari hadiah perdagangan (800.000 dolar AS) dialokasikan untuk trader yang berkinerja baik, untuk mendorong perdagangan yang menguntungkan.
Untuk menarik volume perdagangan dan likuiditas, dYdX Chain juga menawarkan diskon biaya perdagangan, dengan tarif keseluruhan sedikit lebih rendah dibandingkan beberapa bursa terpusat. Untuk pembuat pasar, setelah 120 hari pertama, biaya tertinggi adalah 0,01%; untuk pihak yang menerima order, biaya tertinggi adalah 0,05%.
Pengguna masih dapat melakukan transaksi melalui berbagai dompet, serta melakukan deposit melalui beberapa jaringan. Sebuah perusahaan pembayaran juga telah menerbitkan USDC asli melalui jaringan tertentu, dan di masa depan, setoran dYdX akan menjadi lebih mudah. Dalam lingkungan dYdX Chain, pengalaman perdagangan dengan order pasar menjadi lebih lancar daripada sebelumnya.
Ringkasan
Sebagai pemimpin di bidang Desentralisasi Perpetual Futures, dYdX Chain sejak diluncurkan telah secara perlahan menunjukkan daya saing yang lebih kuat dibandingkan dengan versi v3 yang ada, dan baru-baru ini volume perdagangan v4 bahkan telah melampaui v3.
Rantai dYdX telah mencapai desentralisasi menyeluruh, termasuk front-end dan mesin pencocokan, terutama biaya transaksi yang sangat diperhatikan juga telah sepenuhnya dialokasikan kepada staker dan validator DYDX. Saat ini masih ada serangkaian langkah untuk mendorong pertumbuhan volume perdagangan v4, seperti pengembalian untuk pembuat pasar, hadiah perdagangan, dan hadiah kinerja, yang mungkin lebih lanjut meningkatkan volume perdagangan dan posisi terbuka di Rantai dYdX.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
19 Suka
Hadiah
19
5
Posting ulang
Bagikan
Komentar
0/400
PositionPhobia
· 08-11 19:18
Hanya menjadi seorang peminat yang bodoh saja.
Lihat AsliBalas0
ShibaOnTheRun
· 08-11 19:17
Wah, v4 bisa sekuat ini!
Lihat AsliBalas0
LiquidityOracle
· 08-11 19:15
Gelombang ini sudah Margin Replenishment, tinggal menunggu To da moon.
Lihat AsliBalas0
BlockchainTalker
· 08-11 19:03
sebenarnya, metrik dydx v4 saat ini sangat gila... teori permainan menunjukkan ini baru permulaan, jujur.
dYdX Chain bangkit, volume melebihi v3, keuntungan penuh dari Desentralisasi
dYdX terus memimpin pasar Perpetual Futures desentralisasi, dYdX Chain menunjukkan potensi yang kuat
Desentralisasi Perpetual Futures bidang kompetisi semakin ketat, dYdX sebagai pemimpin di jalur ini, baru-baru ini menunjukkan kinerja volume perdagangan yang sangat menonjol.
Menurut statistik dari suatu platform data, hingga 24 Januari 2024, meskipun hanya menghitung data dari jaringan lapisan kedua Starkware (dYdX v3), volume perdagangan dYdX jauh lebih tinggi dibandingkan dengan protokol derivatif lainnya. Perlu dicatat bahwa volume perdagangan dYdX v4 sudah setara dengan v3, dan dengan adanya berbagai insentif, potensi perkembangannya mungkin lebih menjanjikan.
dYdX v4 resmi diluncurkan pada 26 Oktober 2023, dengan implementasi desentralisasi secara menyeluruh termasuk buku pesanan dan mesin pencocokan, sekaligus mulai mendistribusikan biaya perdagangan kepada staker token DYDX.
Rantai dYdX yang Sepenuhnya Desentralisasi
dYdX adalah platform perdagangan Perpetual Futures desentralisasi terkemuka, yang didirikan oleh Antonio Juliano pada tahun 2017. Sebelum mendirikan dYdX, Antonio pernah bekerja di salah satu bursa cryptocurrency terkenal, dan kemudian mengembangkan mesin pencari desentralisasi secara penuh waktu, tetapi tidak berhasil menarik banyak pengguna.
Produk yang pertama kali diluncurkan oleh dYdX adalah protokol perdagangan margin (v1 dan v2) yang memungkinkan pengguna melakukan perdagangan leveraged cryptocurrency melalui peminjaman. Namun, produk ini tidak efisien dan biaya Gas di jaringan Ethereum sangat mahal.
Mulai dari v3, dYdX telah membangun sistem perdagangan berbasis order book. Setelah menggunakan Starkware untuk membangun solusi lapisan kedua Ethereum dan menerbitkan token DYDX, volume perdagangan dYdX telah meningkat secara eksponensial, dengan total volume perdagangan melebihi 1 triliun dolar AS pada 14 Juli 2023.
Saat ini, dYdX Chain yang didorong secara resmi adalah sebuah blockchain independen yang menggunakan Cosmos SDK dan mekanisme konsensus Tendermint PoS, diluncurkan pada 26 Oktober 2023, mendukung 2000 transaksi per detik.
Meskipun dYdX v3 juga mendukung perdagangan kontrak berjangka perpaduan yang berkinerja tinggi, v4 benar-benar mewujudkan desentralisasi sepenuhnya. Di v3, sebuah perusahaan mengoperasikan buku pesanan perdagangan dan mengenakan biaya transaksi, sedangkan jenis koin yang diluncurkan juga diputuskan secara terpusat oleh tim pengembang. Namun di v4, antarmuka dYdX dioperasikan oleh dYdX Operations SubDAO, buku pesanan dan mesin pencocokan dikelola oleh validator aktif yang terdistribusi secara global, dan jenis koin yang diluncurkan ditentukan melalui tata kelola on-chain.
Biaya sepenuhnya dialokasikan kepada penyetor dan validator
Mengenai masalah distribusi pendapatan yang sangat diperhatikan, semua biaya yang dihasilkan di dYdX Chain saat ini sepenuhnya dialokasikan kepada validator dan staker. Biaya ini terdiri dari dua bagian: terutama biaya transaksi yang dihitung dalam USDC, dan juga biaya Gas yang dihitung dalam DYDX atau USDC.
Biaya terkumpul secara bertahap per blok, rata-rata satu blok dihasilkan setiap 1,08 detik, pengguna perlu mengklaim hadiah secara manual. Karena hadiah terutama diberikan dalam bentuk USDC, walaupun tidak diklaim tepat waktu, tidak akan terpengaruh oleh fluktuasi pasar.
Sebuah platform data menunjukkan bahwa dalam 30 hari terakhir telah dialokasikan total 2,51 juta USDC dan 126 DYDX sebagai hadiah. Validator akan mengambil komisi antara 5%-100%, pengguna dapat memperoleh hadiah dengan mempertaruhkan DYDX kepada validator aktif melalui dompet tertentu, saat ini ada 60 validator aktif.
Hingga 24 Januari, rata-rata imbal hasil staking harian dalam 30 hari terakhir berada di antara 6,2%-29,06%, dengan rata-rata 14,97%. Nilai DYDX yang saat ini dipertaruhkan adalah 212 juta dolar AS, yang tetap stabil dalam sebulan terakhir.
Sebuah dompet perangkat keras telah terintegrasi dengan dompet perangkat lunak tertentu, pengguna yang menggunakan dompet perangkat keras tersebut juga dapat terhubung ke aplikasi Cosmos untuk melakukan staking dan operasi lainnya.
Selain itu, salah satu penyedia layanan staking likuiditas terkemuka di ekosistem Cosmos juga telah meluncurkan layanan staking likuiditas untuk DYDX. Pengguna yang melakukan staking DYDX akan menerima stDYDX, imbalan staking akan secara otomatis diinvestasikan kembali, sehingga saat penebusan, pengguna akan mendapatkan lebih banyak DYDX. Pemegang awal stDYDX juga mungkin menerima airdrop token tambahan.
Berbagai langkah mendorong pertumbuhan volume perdagangan dYdX Chain
Data resmi menunjukkan bahwa v4 telah melampaui v3 dalam beberapa indikator. Dalam 24 jam terakhir, volume perdagangan dYdX v4 mencapai 688 juta USD, sedangkan v3 mencapai 546 juta USD; jumlah order perdagangan v4 adalah 635791, sedangkan v3 adalah 161337. Namun, dalam hal kontrak terbuka, v4 (38,88 juta USD) masih tertinggal dari v3 (251 juta USD).
Kenaikan pesat dYdX v4 tidak dapat dipisahkan dari kebijakan insentifnya. Sebelum peluncuran dYdX Chain, dYdX telah merancang serangkaian skema insentif yang bertujuan untuk secara bertahap mengalihkan volume perdagangan dari v3 ke v4, sambil secara bertahap mengurangi insentif yang ada di v3.
dYdX DAO memberikan otorisasi kepada suatu lembaga untuk menjalankan program insentif peluncuran selama 6 bulan, mendistribusikan token DYDX senilai 20 juta USD kepada pengguna awal dYdX Chain, untuk mendorong pengguna berpindah ke v4.
Seluruh program insentif dibagi menjadi 4 tahap (Trading Season), saat ini sedang berlangsung musim kedua, yang akan berlangsung hingga salah satu hari antara 14 Februari - 24 Februari. Pengguna dapat memperoleh poin dengan bertransaksi di dYdX, dan setiap akhir kuartal, DYDX akan diberikan berdasarkan poin yang diperoleh. Setiap kuartal akan dioptimalkan berdasarkan umpan balik dari kuartal sebelumnya. Misalnya, pada musim kedua, insentif kinerja diperkenalkan di atas hadiah perdagangan dan pembuatan pasar musim pertama, dengan 20% dari hadiah perdagangan (800.000 dolar AS) dialokasikan untuk trader yang berkinerja baik, untuk mendorong perdagangan yang menguntungkan.
Untuk menarik volume perdagangan dan likuiditas, dYdX Chain juga menawarkan diskon biaya perdagangan, dengan tarif keseluruhan sedikit lebih rendah dibandingkan beberapa bursa terpusat. Untuk pembuat pasar, setelah 120 hari pertama, biaya tertinggi adalah 0,01%; untuk pihak yang menerima order, biaya tertinggi adalah 0,05%.
Pengguna masih dapat melakukan transaksi melalui berbagai dompet, serta melakukan deposit melalui beberapa jaringan. Sebuah perusahaan pembayaran juga telah menerbitkan USDC asli melalui jaringan tertentu, dan di masa depan, setoran dYdX akan menjadi lebih mudah. Dalam lingkungan dYdX Chain, pengalaman perdagangan dengan order pasar menjadi lebih lancar daripada sebelumnya.
Ringkasan
Sebagai pemimpin di bidang Desentralisasi Perpetual Futures, dYdX Chain sejak diluncurkan telah secara perlahan menunjukkan daya saing yang lebih kuat dibandingkan dengan versi v3 yang ada, dan baru-baru ini volume perdagangan v4 bahkan telah melampaui v3.
Rantai dYdX telah mencapai desentralisasi menyeluruh, termasuk front-end dan mesin pencocokan, terutama biaya transaksi yang sangat diperhatikan juga telah sepenuhnya dialokasikan kepada staker dan validator DYDX. Saat ini masih ada serangkaian langkah untuk mendorong pertumbuhan volume perdagangan v4, seperti pengembalian untuk pembuat pasar, hadiah perdagangan, dan hadiah kinerja, yang mungkin lebih lanjut meningkatkan volume perdagangan dan posisi terbuka di Rantai dYdX.