Paradigma Aplikasi Konsumen Web3 dan Pemikiran Teori Investasi

Dalam beberapa waktu terakhir, Alliance DAO berhasil menginkubasi aplikasi konsumen Web3 seperti Pump.fun dan Moonshot, dan memperoleh pengaruh yang besar. Artikel ini akan merangkum filosofi investasi Alliance DAO terhadap jalur konsumen Web3, serta memberikan pengamatan tentang jalur tersebut, merangkum paradigma utama aplikasi konsumen Web3 saat ini, tantangan yang dihadapi, dan peluang potensial, serta akhirnya merangkum pemikiran mengenai teori investasi aplikasi konsumen Web3.

Alliance DAO Menginkubasi Jalur Konsumen Web3

Alliance DAO Accelerator telah membiayai atau berinvestasi pada 28 aplikasi konsumen Web3, yang secara umum dapat dibagi menjadi 7 kategori:

1. Gaya Hidup Kategori: proyek yang mengembangkan gaya hidup baru dan sehat bagi pengguna, seperti StepN, Sleepagotchi, GM, dan 3 lainnya.

2. Kategori Permainan: Game Web3 atau GameFi, termasuk Axie Infinity, Genopets, Nine Chronicles, dan 10 proyek lainnya.

3. Produk Spekulasi Crypto: Produk yang memenuhi kebutuhan spekulasi Crypto pengguna, seperti Pump Fun, Moonshot, Candlestick dan 3 lainnya.

4. Jenis SocialFi: Mendelegasikan pengaruh media sosial pengguna menjadi token, membentuk objek spekulasi baru, termasuk fantasy.top, 0xPPL, time.fun dan 6 proyek lainnya.

5. Ekonomi kreator: platform distribusi konten Web3 yang menyediakan model ekonomi baru untuk pencipta konten, seperti Koop, CreatorDAO, dan 2 lainnya.

6. Kategori Keuangan: produk yang mengurangi biaya penggunaan dan manajemen Crypto bagi pengguna, seperti Hana Network, P2P.me, Offramp, dan lainnya.

7. Kategori alat: Produk yang menyelesaikan masalah kehidupan nyata pengguna, seperti peta Web3 proto.

Dari tren investasi, Alliance DAO pada paruh pertama 2021-2023 terutama berinvestasi di proyek Games dan ekonomi kreator. Pada paruh kedua 2023 hingga 2024, preferensi beralih ke spekulasi Crypto, SocialFi, dan keuangan.

Ringkasan prinsip investasi di jalur konsumen Web3 adalah sebagai berikut:

1. Beranggapan bahwa alat dasar ekosistem telah mencapai kesempurnaan, diperlukan lebih banyak lapisan aplikasi untuk membawa kemampuan perolehan nilai yang nyata bagi ekosistem.

2. Tim pendiri harus fokus pada PMF, menghindari pengenalan Token terlalu awal yang dapat menyebabkan distorsi dalam verifikasi PMF.

3. Pengguna target dapat dibagi menurut tingkat penerimaan Web3, di sisi kiri adalah pengguna biasa non-Web3, di sisi kanan adalah pengguna asli Web3. Untuk pengguna di sisi kiri, utama menggunakan "token iklan" untuk mengurangi biaya akuisisi, sedangkan pengguna di sisi kanan berfokus pada aset baru, membawa permintaan investasi dan spekulasi atau memenuhi kebutuhan unik pengguna asli Web3. Saat ini, preferensi lebih condong ke yang terakhir.

4. Ekosistem Solana lebih mendukung keberhasilan aplikasi Consumer, alasan termasuk: komunitas yang lebih aktif, dukungan sumber daya ekosistem yang lebih kuat, infrastruktur yang lebih cepat dan berbiaya rendah, serta penghalang kompetisi produk yang lebih tinggi.

Paradigma Aplikasi Konsumen Web3 dan Peluang serta Tantangannya

Ada tiga paradigma aplikasi konsumen Web3 yang umum:

1. Mengoptimalkan masalah aplikasi konsumen tradisional dengan memanfaatkan karakteristik teknologi infrastruktur Web3:

• Perlindungan privasi yang maksimal dan kedaulatan data: Titik Kesempatan: Memanfaatkan teknologi ZK, FHE, TEE, dll. untuk memberikan kedaulatan data kepada pengguna, menghindari kebocoran privasi. Tantangan: Konsumen kurang memprioritaskan privasi, sulit menemukan daya saing dalam pengalaman produk yang kompleks atau biaya tinggi; perlindungan privasi yang berlebihan menggoyahkan model bisnis arus utama.

• Lingkungan eksekusi terpercaya global 24/7 dengan biaya rendah: Titik peluang: Menggunakan lingkungan eksekusi Web3 untuk mengurangi biaya kepercayaan dalam kolaborasi multi pihak. Tantangan: Skenario aplikasi yang cukup ketat, saat ini terutama terfokus pada bidang layanan keuangan.

2. Memanfaatkan aset kripto, merancang strategi pemasaran baru, program loyalitas pengguna, atau model bisnis:

• Melalui aktivitas pemasaran berbasis Token seperti Airdrop, mengurangi biaya akuisisi pelanggan: Titik kesempatan: gunakan Token yang dibuat tanpa biaya untuk menangkap pengguna, mengurangi risiko awal. Tantangan: biaya konversi pengguna awal yang tinggi; pengembalian marginal dalam perolehan pelanggan yang menurun.

• Program loyalitas pengguna berbasis X to Earn: Titik kesempatan: Memanfaatkan atribut keuangan Token untuk mengurangi biaya retensi dan aktivasi. Tantangan: Fokus pengguna beralih dari fungsi produk ke tingkat pengembalian, yang tidak menguntungkan untuk pengembangan jangka panjang.

• Memanfaatkan atribut keuangan Token untuk langsung mendapatkan uang: Titik kesempatan: menyediakan model bisnis baru, proyek dapat langsung menjual koin untuk mendapatkan uang. Tantangan: tidak berkelanjutan, dalam jangka panjang akan menyebabkan konflik kepentingan antara pengembang proyek dan pengguna.

3. Sepenuhnya melayani pengguna asli Web3, menyelesaikan titik sakit unik bagi pengguna tersebut:

• Membangun narasi baru, memonetisasi elemen nilai yang belum tergali oleh pengguna Web3: Kesempatan: memperoleh hak penetapan harga aset baru, menikmati keuntungan monopoli. Tantangan: bergantung pada sumber daya tim untuk membangun kolaborasi dengan "penetap harga"; perlu menangkap peluang dalam peralihan "kekuasaan harga".

• Menyediakan produk berbasis alat baru, melayani kebutuhan yang belum terpenuhi bagi pengguna Web3: Titik peluang: Fokus pada kebutuhan nyata pengguna, mudah mencapai PMF. Tantangan: siklus pembangunan yang panjang, sulit untuk mendapatkan pembiayaan dalam jumlah besar di awal, perlu bersabar.

Pemikiran tentang Teori Investasi untuk Aplikasi Konsumen Web3

1. Bagaimana cara melampaui siklus spekulasi adalah masalah utama yang perlu dipertimbangkan oleh aplikasi konsumen Web3. Mengambil Friend.Tech sebagai contoh, desain produknya memperkenalkan atribut spekulatif, menarik banyak pengguna dalam jangka pendek, tetapi dalam jangka panjang meningkatkan hambatan masuk bagi pengguna, yang menyebabkan mereka kehilangan fokus pada kegunaan produk.

2. Evaluasi investasi terutama dilakukan dari dua aspek:

   • Data operasi produk: data pengguna ( jumlah pengguna aktif, tingkat pertumbuhan, tingkat retensi, dan data konversi ) AUM, pengeluaran pengguna, dll (.
   • Penilaian tim: kekuatan teknologi, naluri pasar, sumber daya tim.

3. Definisi aplikasi konsumen Web3 yang sukses bergantung pada jangka waktu investasi. Fokus jangka pendek pada harga token, sementara fokus jangka panjang pada data pendapatan dan keberlanjutan.

4. "Menggunakan pola pabrik aplikasi" mungkin merupakan strategi bisnis yang lebih pasti, dengan mengembangkan berbagai produk melalui percobaan dan kesalahan yang terus menerus, dan membiarkan pasar memilih arah yang sukses.

5. Aplikasi konsumen Web3 yang sukses berikutnya mungkin memiliki karakteristik sebagai berikut:

   • Memanfaatkan pengaruh KOL untuk menyelesaikan cold start
   • Berbasis pada kebutuhan nyata pengguna Web3, mengandalkan kekuatan produk untuk memenangkan pasar
   • Inovasi model bisnis, seperti memanfaatkan sumber daya tidak terpakai pengguna untuk menciptakan nilai

6. Kategori aplikasi konsumen Web3 yang paling mudah menemukan PMF:

   • Aplikasi sosial Web3
   • Aplikasi alat perdagangan on-chain
   • Aplikasi Pembayaran
   • Aplikasi DeFi

![IOSG：Web3 Konsumen Aplikasi Paradigma dan Pemikiran Teori Investasi])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-6ac1fc975f09142d919d5b578e3703cf.webp(

![IOSG: Paradigma Aplikasi Konsumen Web3 dan Pemikiran Teori Investasi])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-d24a9782eabdd29807fd9eba1352a024.webp(

![IOSG：Web3 konsumen aplikasi paradigma dan pemikiran teori investasi])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-40df409d1034470f2742f69dab0e9093.webp(

![IOSG: Paradigma Aplikasi Konsumen Web3 dan Pemikiran Teori Investasi])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-666793829123c28f981ac2e8fc2ea61c.webp(