Ada beberapa Bitcoin ETF, jadi jika seseorang ingin memilih metode investasi ini dalam BTC, perlu ditanyakan mana yang terbaik
Namun, tidak ada jawaban tunggal untuk pertanyaan ini, karena tidak ada satu ETF pun yang mengungguli produk turunan serupa lainnya dalam semua aspek dan untuk semua karakteristik yang dapat dimiliki oleh sebuah ETF.
ETF atau ETP?
Pertama-tama, harus dikatakan bahwa ETF Bitcoin spot diperdagangkan terutama di bursa AS
Ini berarti bahwa jika Anda tidak memiliki akses langsung atau tidak langsung ke platform Amerika, Anda tidak dapat berinvestasi di ETF pada BTC spot
Sebagai contoh, di pasar Eropa, tidak ada ETF kripto yang sebenarnya, tetapi lebih banyak ETP generik, termasuk khususnya ETN
Istilah ETP ( Produk yang Diperdagangkan di Bursa) lebih umum merujuk pada keluarga besar produk keuangan yang dapat diperdagangkan di bursa saham.
ETF (Exchange Traded Funds) adalah subspesies ETP yang paling terkenal, dan khususnya, mereka adalah dana ekuitas yang sahamnya dapat diperdagangkan di bursa saham. Keistimewaan mereka terletak pada fakta bahwa aset dasar dimiliki langsung oleh dana, dan dana tersebut pada gilirannya dimiliki langsung oleh pemegang saham. Dengan cara ini, mereka yang membeli saham ETF secara efektif juga membeli sebagian dari aset dasar.
Subspesies lain dari ETP adalah yang disebut ETN (Exchange Traded Note), yaitu catatan yang diperdagangkan di bursa saham
Perbedaan antara ETF dan ETN adalah bahwa mereka yang memiliki catatan tersebut sebenarnya tidak memiliki aset yang mendasarinya, bahkan secara tidak langsung, seperti halnya dengan ETF.
Di bursa saham Eropa, tidak ada ETF kripto, tetapi hanya ETN kripto.
Subspesies ketiga adalah Komoditas yang Diperdagangkan di Bursa ETC ( )
Saat memilih produk keuangan derivatif kripto untuk diinvestasikan, penting untuk selalu mengingat perbedaan ini, terutama karena mungkin tidak mudah untuk memiliki akses langsung ke ETF yang sebenarnya
Memilih Bitcoin ETF terbaik berdasarkan AUM
Umumnya, peringkat ETF terutama disusun berdasarkan AUM (Asset Under Management), yang merupakan nilai aset yang dikelola
Anda juga dapat menggunakan NAV (Nilai Aset Bersih), karena secara teori NAV dari ETF aset tunggal harus sebanding dengan AUM
ETF aset tunggal adalah yang memiliki satu aset dasar, seperti yang ada di pasar BTC
ETF pada Bitcoin dengan AUM terbesar adalah IBIT oleh iShares ( atau BlackRock). Dengan 662.000 BTC, saat ini memiliki aset yang dikelola hampir 70 miliar dolar.
Di tempat kedua adalah FBTC oleh Fidelity, dengan 20,6 miliar, sementara di tempat ketiga adalah GBTC oleh Grayscale dengan kurang dari 20 miliar. Tidak ada Bitcoin ETF di dunia yang secara individu melebihi 5 miliar dolar dalam AUM.
Mengapa volume penting dalam memilih Bitcoin ETF
Salah satu parameter terbaik untuk mengevaluasi ETF adalah rata-rata volume perdagangan harian, karena semakin tinggi, semakin menunjukkan bahwa pasarnya likuid.
IBIT sering melebihi 2 miliar dolar dalam volume perdagangan harian, dengan rata-rata baru-baru ini berkisar sekitar 3 miliar
FBTC biasanya jarang melebihi 400 juta, dengan rata-rata yang belakangan ini di bawah 300. Oleh karena itu, IBIT ternyata jauh lebih likuid daripada FBTC.
GBTC bahkan sangat jarang melebihi 300 juta, dan rata-ratanya jauh di bawah 200
Dalam hal volume perdagangan harian, IBIT oleh BlackRock benar-benar berada di level yang berbeda dibandingkan yang lain.
Biaya
Sebenarnya, ketika memilih ETF untuk diinvestasikan, salah satu hal terpenting yang perlu dianalisis, selain tingkat likuiditas di pasarnya, adalah biayanya
Sebenarnya, selalu ada biaya, baik karena biaya pada perdagangan maupun juga karena biaya penyimpanan dari aset yang mendasari
Dari sudut pandang ini, IBIT bukan yang terbaik, dengan biaya 0,25%
Ada memang beberapa ETF yang memiliki biaya hanya 0,15%, meskipun sebagian besar memiliki biaya di atas 0,25%.
Masalahnya, bagaimanapun, adalah bahwa, kecuali untuk WisdomTree Physical Bitcoin British, semua ETP Bitcoin dengan biaya di bawah 0,25% memiliki AUM yang sangat rendah, dengan volume perdagangan yang benar-benar berkurang. Ini bisa menjadi masalah ketika, misalnya, seseorang memutuskan untuk menjual semuanya dengan cepat.
Oleh karena itu, meskipun IBIT oleh BlackRock bukanlah Bitcoin ETF dengan biaya terendah, ia tetap menjadi yang dengan biaya terendah di antara ETF utama bull dan bear di BTC spot.
Selalu dengan biaya 0,25%, ada juga CoinShares Physical Bitcoin ETP Eropa (BITC), yang seharusnya tersedia di bursa benua tua.
BITC memiliki AUM di bawah 2 miliar dolar, tetapi memiliki volume perdagangan sering di bawah 20 juta dolar, yang relatif rendah.
"html Penjagaan "
Namun, kemungkinan, karakteristik yang paling penting dari semuanya adalah tingkat keamanan penyimpanan BTC.
Meskipun ini seharusnya menjadi parameter pertama yang dianalisis, harus dikatakan bahwa semua ETF Bitcoin spot utama memiliki tingkat keamanan yang baik untuk penyimpanan BTC, karena mereka bergantung pada penjaga tingkat institusi.
Oleh karena itu, meskipun ini adalah parameter pertama yang dievaluasi, tidak ada ETF yang menonjol di atas yang lain dalam peringkat ini, dan sebenarnya, yang utama semua lebih kurang berada pada level yang sama.
Konten ini hanya untuk referensi, bukan ajakan atau tawaran. Tidak ada nasihat investasi, pajak, atau hukum yang diberikan. Lihat Penafian untuk pengungkapan risiko lebih lanjut.
Apa ETF terbaik untuk Bitcoin?
Ada beberapa Bitcoin ETF, jadi jika seseorang ingin memilih metode investasi ini dalam BTC, perlu ditanyakan mana yang terbaik
Namun, tidak ada jawaban tunggal untuk pertanyaan ini, karena tidak ada satu ETF pun yang mengungguli produk turunan serupa lainnya dalam semua aspek dan untuk semua karakteristik yang dapat dimiliki oleh sebuah ETF.
ETF atau ETP?
Pertama-tama, harus dikatakan bahwa ETF Bitcoin spot diperdagangkan terutama di bursa AS
Ini berarti bahwa jika Anda tidak memiliki akses langsung atau tidak langsung ke platform Amerika, Anda tidak dapat berinvestasi di ETF pada BTC spot
Sebagai contoh, di pasar Eropa, tidak ada ETF kripto yang sebenarnya, tetapi lebih banyak ETP generik, termasuk khususnya ETN
Istilah ETP ( Produk yang Diperdagangkan di Bursa) lebih umum merujuk pada keluarga besar produk keuangan yang dapat diperdagangkan di bursa saham.
ETF (Exchange Traded Funds) adalah subspesies ETP yang paling terkenal, dan khususnya, mereka adalah dana ekuitas yang sahamnya dapat diperdagangkan di bursa saham. Keistimewaan mereka terletak pada fakta bahwa aset dasar dimiliki langsung oleh dana, dan dana tersebut pada gilirannya dimiliki langsung oleh pemegang saham. Dengan cara ini, mereka yang membeli saham ETF secara efektif juga membeli sebagian dari aset dasar.
Subspesies lain dari ETP adalah yang disebut ETN (Exchange Traded Note), yaitu catatan yang diperdagangkan di bursa saham
Perbedaan antara ETF dan ETN adalah bahwa mereka yang memiliki catatan tersebut sebenarnya tidak memiliki aset yang mendasarinya, bahkan secara tidak langsung, seperti halnya dengan ETF.
Di bursa saham Eropa, tidak ada ETF kripto, tetapi hanya ETN kripto.
Subspesies ketiga adalah Komoditas yang Diperdagangkan di Bursa ETC ( )
Saat memilih produk keuangan derivatif kripto untuk diinvestasikan, penting untuk selalu mengingat perbedaan ini, terutama karena mungkin tidak mudah untuk memiliki akses langsung ke ETF yang sebenarnya
Memilih Bitcoin ETF terbaik berdasarkan AUM
Umumnya, peringkat ETF terutama disusun berdasarkan AUM (Asset Under Management), yang merupakan nilai aset yang dikelola
Anda juga dapat menggunakan NAV (Nilai Aset Bersih), karena secara teori NAV dari ETF aset tunggal harus sebanding dengan AUM
ETF aset tunggal adalah yang memiliki satu aset dasar, seperti yang ada di pasar BTC
ETF pada Bitcoin dengan AUM terbesar adalah IBIT oleh iShares ( atau BlackRock). Dengan 662.000 BTC, saat ini memiliki aset yang dikelola hampir 70 miliar dolar.
Di tempat kedua adalah FBTC oleh Fidelity, dengan 20,6 miliar, sementara di tempat ketiga adalah GBTC oleh Grayscale dengan kurang dari 20 miliar. Tidak ada Bitcoin ETF di dunia yang secara individu melebihi 5 miliar dolar dalam AUM.
Mengapa volume penting dalam memilih Bitcoin ETF
Salah satu parameter terbaik untuk mengevaluasi ETF adalah rata-rata volume perdagangan harian, karena semakin tinggi, semakin menunjukkan bahwa pasarnya likuid.
IBIT sering melebihi 2 miliar dolar dalam volume perdagangan harian, dengan rata-rata baru-baru ini berkisar sekitar 3 miliar
FBTC biasanya jarang melebihi 400 juta, dengan rata-rata yang belakangan ini di bawah 300. Oleh karena itu, IBIT ternyata jauh lebih likuid daripada FBTC.
GBTC bahkan sangat jarang melebihi 300 juta, dan rata-ratanya jauh di bawah 200
Dalam hal volume perdagangan harian, IBIT oleh BlackRock benar-benar berada di level yang berbeda dibandingkan yang lain.
Biaya
Sebenarnya, ketika memilih ETF untuk diinvestasikan, salah satu hal terpenting yang perlu dianalisis, selain tingkat likuiditas di pasarnya, adalah biayanya
Sebenarnya, selalu ada biaya, baik karena biaya pada perdagangan maupun juga karena biaya penyimpanan dari aset yang mendasari
Dari sudut pandang ini, IBIT bukan yang terbaik, dengan biaya 0,25%
Ada memang beberapa ETF yang memiliki biaya hanya 0,15%, meskipun sebagian besar memiliki biaya di atas 0,25%.
Masalahnya, bagaimanapun, adalah bahwa, kecuali untuk WisdomTree Physical Bitcoin British, semua ETP Bitcoin dengan biaya di bawah 0,25% memiliki AUM yang sangat rendah, dengan volume perdagangan yang benar-benar berkurang. Ini bisa menjadi masalah ketika, misalnya, seseorang memutuskan untuk menjual semuanya dengan cepat.
Oleh karena itu, meskipun IBIT oleh BlackRock bukanlah Bitcoin ETF dengan biaya terendah, ia tetap menjadi yang dengan biaya terendah di antara ETF utama bull dan bear di BTC spot.
Selalu dengan biaya 0,25%, ada juga CoinShares Physical Bitcoin ETP Eropa (BITC), yang seharusnya tersedia di bursa benua tua.
BITC memiliki AUM di bawah 2 miliar dolar, tetapi memiliki volume perdagangan sering di bawah 20 juta dolar, yang relatif rendah.
"html Penjagaan "
Namun, kemungkinan, karakteristik yang paling penting dari semuanya adalah tingkat keamanan penyimpanan BTC.
Meskipun ini seharusnya menjadi parameter pertama yang dianalisis, harus dikatakan bahwa semua ETF Bitcoin spot utama memiliki tingkat keamanan yang baik untuk penyimpanan BTC, karena mereka bergantung pada penjaga tingkat institusi.
Oleh karena itu, meskipun ini adalah parameter pertama yang dievaluasi, tidak ada ETF yang menonjol di atas yang lain dalam peringkat ini, dan sebenarnya, yang utama semua lebih kurang berada pada level yang sama.