BTCFi : Débloquer la voie innovante vers une capitalisation boursière de mille milliards de Bitcoin
I. Présentation de BTCFi
1.1 BTCFi définition
BTCFi vise à construire un marché financier décentralisé dans l'écosystème Bitcoin, permettant aux détenteurs de BTC d'utiliser directement des outils dérivés financiers liés au Bitcoin tels que le staking, le prêt et le market making pour générer des revenus, activant ainsi la valeur des attributs financiers du BTC.
1.2 Contexte de développement
L'année 2023 est une année clé pour le développement florissant de l'écosystème Bitcoin. Plusieurs jetons tels que BRC20 ont suscité un effet de richesse évident, stimulant l'enthousiasme du marché. L'essor de l'écosystème Bitcoin est également dû à l'affaiblissement des narrations autour d'Ethereum et d'autres chaînes publiques, ainsi qu'à la saturation des infrastructures. Le chemin de développement de l'écosystème Bitcoin est similaire à celui d'Ethereum, le principal défi étant de savoir comment étendre les blocs sans compromettre le consensus natif de Bitcoin.
Jusqu'au 1er octobre, le financement de l'écosystème Bitcoin a été fréquent, avec 14 levées de fonds publiques totalisant plus de 71,1 millions de dollars. Pour les utilisateurs et les investisseurs, l'écosystème Bitcoin reste plein d'opportunités et n'a pas encore formé de monopole de ressources complet. En plus du financement, plusieurs actifs protocolaires tels que BRC20, ORC20, ARC20, SRC20 et CAT20 ont également vu le jour.
1.3 Aperçu des protocoles d'actifs
Les actifs indexés se divisent principalement en actifs non liés UTXO de type BRC20 et en actifs liés UTXO de type ARC20. La norme ARC20 est basée sur la plus petite unité de Bitcoin, le "satoshi", et est réalisée via le protocole Atomicals, posant ainsi les bases pour l'AVM futur.
D'autres protocoles d'actifs incluent :
ORC20 : standard de jeton basé sur le protocole Ordinals
SRC20 : met l'accent sur un mécanisme d'émission et de transfert de jetons simple et efficace.
CAT20 : se concentrer sur la création de normes pour les jetons personnalisés
Deuxièmement, le plan d'extension de BTCFi
Le développement de BTCFi ne peut se faire sans l'extension de la blockchain, mais à l'heure actuelle, les voies d'extension ne sont pas encore unifiées. Chaque solution implique un compromis entre faisabilité, degré de décentralisation et sécurité, et doit toutes répondre à la validation de la "légitimité" du Bitcoin.
À l'heure actuelle, dans les projets de type sidechain, CORE, Bitlayer, BSquared et Rootsock représentent la plus grande part de TVL, totalisant 76,56 %. Le modèle de revenu de BTCFi est similaire à celui de "ETHFi", incluant des récompenses comparables à Babylon + LRT + récompenses de la chaîne d'extension BTC + un ensemble de revenus LRT de la chaîne ETH.
2.1 Canal d'état
Les canaux d'état permettent aux utilisateurs d'effectuer plusieurs transactions en dehors de la chaîne principale, ne soumettant à la chaîne principale que lors de l'ouverture ou de la fermeture du canal. Les représentants dans Bitcoin sont le réseau Lightning et Ark.
2.2 chaînes latérales et Rollup
Les sidechains et les Rollups sont plus adaptés au développement de l'écosystème Bitcoin, permettant des transactions rapides, une complétude de Turing et une interopérabilité. Les Rollups déplacent les opérations complexes vers la couche 2, tandis que la chaîne principale est uniquement responsable de la validation. Les sidechains nécessitent des méthodes de validation supplémentaires pour garantir la sécurité des actifs.
2.3 validation du client UTXO+
La validation du client UTXO+ est une solution hors chaîne basée sur les caractéristiques de Bitcoin, améliorant l'efficacité des transactions et la confidentialité. Le protocole RGB est la mise en œuvre concrète de ce concept, utilisant les UTXO de Bitcoin comme "scellés" pour garantir des modifications d'état hors chaîne sécurisées.
2.4 solution de gros blocs
Modifier le consensus existant peut poser de nombreux défis. BCH (Bitcoin Cash) est un exemple typique, ayant augmenté la taille des blocs à 8M par le biais d'un hard fork, mais cela a également suscité des controverses.
Trois, libération de liquidité BTCFi
3.1 Conditions préalables au développement
Interopérabilité inter-blockchain : développer des ponts inter-blockchain fiables pour permettre à Bitcoin de participer aux applications DeFi sur d'autres plateformes de contrats intelligents.
Solutions Layer2 : équilibrer le dilemme du triangle, en considérant comment compenser le manque de décentralisation par l'effet de richesse.
Fonctionnalité de contrat intelligent : fournir un support de contrat intelligent pour Bitcoin via des solutions de couche 2 ou des chaînes latérales.
Outils de développement et infrastructure : améliorer les outils et l'infrastructure pour éviter les constructions redondantes.
3.2 principaux défis
Limitations du protocole : surmonter les limitations du protocole Bitcoin qui manque de fonctionnalités de contrat intelligent intégrées.
Liquidité insuffisante : résoudre le problème de la liquidité du Bitcoin dans le DeFi qui est inférieure à celle des autres jetons.
Sécurité inter-chaînes : garantir la sécurité des ponts inter-chaînes, prévenir les attaques et les risques de défaillance technique.
Déploiement d'oracles : surmonter les limitations de l'architecture Bitcoin pour réaliser une transmission précise des informations sur les prix.
Développement différencié : éviter une simple imitation d'Ethereum, se concentrer sur des produits financiers liés aux paiements et au stockage de valeur, développer un concept PayFi unique.
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
9 J'aime
Récompense
9
4
Reposter
Partager
Commentaire
0/400
SerumSurfer
· 08-14 15:50
BTC est la god coin, qui joue encore à ETH ?
Voir l'originalRépondre0
GasFeeCrier
· 08-14 15:50
Enfin, nous attendons l'explosion de l'écosystème BTC.
Voir l'originalRépondre0
SlowLearnerWang
· 08-14 15:49
Ah, je vois que l'on peut aussi jouer comme ça avec Bitcoin... Ai-je encore manqué le bull run ?
BTCFi : un écosystème innovant et des défis pour libérer la valeur de mille milliards de Bitcoin
BTCFi : Débloquer la voie innovante vers une capitalisation boursière de mille milliards de Bitcoin
I. Présentation de BTCFi
1.1 BTCFi définition
BTCFi vise à construire un marché financier décentralisé dans l'écosystème Bitcoin, permettant aux détenteurs de BTC d'utiliser directement des outils dérivés financiers liés au Bitcoin tels que le staking, le prêt et le market making pour générer des revenus, activant ainsi la valeur des attributs financiers du BTC.
1.2 Contexte de développement
L'année 2023 est une année clé pour le développement florissant de l'écosystème Bitcoin. Plusieurs jetons tels que BRC20 ont suscité un effet de richesse évident, stimulant l'enthousiasme du marché. L'essor de l'écosystème Bitcoin est également dû à l'affaiblissement des narrations autour d'Ethereum et d'autres chaînes publiques, ainsi qu'à la saturation des infrastructures. Le chemin de développement de l'écosystème Bitcoin est similaire à celui d'Ethereum, le principal défi étant de savoir comment étendre les blocs sans compromettre le consensus natif de Bitcoin.
Jusqu'au 1er octobre, le financement de l'écosystème Bitcoin a été fréquent, avec 14 levées de fonds publiques totalisant plus de 71,1 millions de dollars. Pour les utilisateurs et les investisseurs, l'écosystème Bitcoin reste plein d'opportunités et n'a pas encore formé de monopole de ressources complet. En plus du financement, plusieurs actifs protocolaires tels que BRC20, ORC20, ARC20, SRC20 et CAT20 ont également vu le jour.
1.3 Aperçu des protocoles d'actifs
Les actifs indexés se divisent principalement en actifs non liés UTXO de type BRC20 et en actifs liés UTXO de type ARC20. La norme ARC20 est basée sur la plus petite unité de Bitcoin, le "satoshi", et est réalisée via le protocole Atomicals, posant ainsi les bases pour l'AVM futur.
D'autres protocoles d'actifs incluent :
Deuxièmement, le plan d'extension de BTCFi
Le développement de BTCFi ne peut se faire sans l'extension de la blockchain, mais à l'heure actuelle, les voies d'extension ne sont pas encore unifiées. Chaque solution implique un compromis entre faisabilité, degré de décentralisation et sécurité, et doit toutes répondre à la validation de la "légitimité" du Bitcoin.
À l'heure actuelle, dans les projets de type sidechain, CORE, Bitlayer, BSquared et Rootsock représentent la plus grande part de TVL, totalisant 76,56 %. Le modèle de revenu de BTCFi est similaire à celui de "ETHFi", incluant des récompenses comparables à Babylon + LRT + récompenses de la chaîne d'extension BTC + un ensemble de revenus LRT de la chaîne ETH.
2.1 Canal d'état
Les canaux d'état permettent aux utilisateurs d'effectuer plusieurs transactions en dehors de la chaîne principale, ne soumettant à la chaîne principale que lors de l'ouverture ou de la fermeture du canal. Les représentants dans Bitcoin sont le réseau Lightning et Ark.
2.2 chaînes latérales et Rollup
Les sidechains et les Rollups sont plus adaptés au développement de l'écosystème Bitcoin, permettant des transactions rapides, une complétude de Turing et une interopérabilité. Les Rollups déplacent les opérations complexes vers la couche 2, tandis que la chaîne principale est uniquement responsable de la validation. Les sidechains nécessitent des méthodes de validation supplémentaires pour garantir la sécurité des actifs.
2.3 validation du client UTXO+
La validation du client UTXO+ est une solution hors chaîne basée sur les caractéristiques de Bitcoin, améliorant l'efficacité des transactions et la confidentialité. Le protocole RGB est la mise en œuvre concrète de ce concept, utilisant les UTXO de Bitcoin comme "scellés" pour garantir des modifications d'état hors chaîne sécurisées.
2.4 solution de gros blocs
Modifier le consensus existant peut poser de nombreux défis. BCH (Bitcoin Cash) est un exemple typique, ayant augmenté la taille des blocs à 8M par le biais d'un hard fork, mais cela a également suscité des controverses.
Trois, libération de liquidité BTCFi
3.1 Conditions préalables au développement
Interopérabilité inter-blockchain : développer des ponts inter-blockchain fiables pour permettre à Bitcoin de participer aux applications DeFi sur d'autres plateformes de contrats intelligents.
Solutions Layer2 : équilibrer le dilemme du triangle, en considérant comment compenser le manque de décentralisation par l'effet de richesse.
Fonctionnalité de contrat intelligent : fournir un support de contrat intelligent pour Bitcoin via des solutions de couche 2 ou des chaînes latérales.
Outils de développement et infrastructure : améliorer les outils et l'infrastructure pour éviter les constructions redondantes.
3.2 principaux défis
Limitations du protocole : surmonter les limitations du protocole Bitcoin qui manque de fonctionnalités de contrat intelligent intégrées.
Liquidité insuffisante : résoudre le problème de la liquidité du Bitcoin dans le DeFi qui est inférieure à celle des autres jetons.
Sécurité inter-chaînes : garantir la sécurité des ponts inter-chaînes, prévenir les attaques et les risques de défaillance technique.
Déploiement d'oracles : surmonter les limitations de l'architecture Bitcoin pour réaliser une transmission précise des informations sur les prix.
Développement différencié : éviter une simple imitation d'Ethereum, se concentrer sur des produits financiers liés aux paiements et au stockage de valeur, développer un concept PayFi unique.